01 儲能行業(yè)市場綜述
1、儲能定義及分類
儲能是將能量通過介質(zhì)進行存儲并在需要時釋放的往復(fù)循環(huán)過程。狹義的儲能是指利用化學或物理的方法將產(chǎn)生的能量存儲起來的一系列技術(shù)和措施。
從能量的角度分類，儲能技術(shù)主要可以分為物理儲能、化學儲能、電磁儲能和其他儲能。目前抽水蓄能是儲能市場上應(yīng)用最廣、占比最高的技術(shù)。電化學儲能，尤其是鋰電儲能技術(shù)，綜合性能出色，應(yīng)用場景廣泛，在規(guī)模效應(yīng)驅(qū)動的降本下有望迎來快速擴容和發(fā)展階段。
圖表 1：儲能技術(shù)分類
資料來源：公開資料整理
從整個電力系統(tǒng)的角度看，儲能的應(yīng)用場景可分為發(fā)電側(cè)儲能、電網(wǎng)側(cè)儲能和用戶側(cè)儲能三大場景。其中，發(fā)電側(cè)對儲能的需求場景類型較多，包括可再生能源并網(wǎng)、電力調(diào)峰、系統(tǒng)調(diào)頻等;電網(wǎng)側(cè)儲能主要發(fā)揮支撐電力保供、提升系統(tǒng)調(diào)節(jié)能力、支撐新能源高比例外送以及替代輸配電工程投資等作用;用戶側(cè)儲能主要用于電力自發(fā)自用、峰谷價差套利、容量電費管理和提高供電可靠性等。然而，在實際應(yīng)用中，儲能的某一功能應(yīng)用并不局限于單一應(yīng)用場景，以平滑輸出、跟蹤出力計劃為例，可同時應(yīng)用于發(fā)電側(cè)、電網(wǎng)側(cè)和用戶側(cè)。
圖表 2：儲能下游應(yīng)用場景
資料來源：公開資料整理
2、儲能行業(yè)發(fā)展歷程
我國儲能市場大致可分為四個發(fā)展階段：一是技術(shù)驗證階段(2010年以前)，主要是開展基礎(chǔ)研發(fā)和技術(shù)驗證示范;二是示范應(yīng)用階段(2011~2015年)，通過示范項目開展，儲能技術(shù)性能快速提升、應(yīng)用模式不斷清晰，應(yīng)用價值被廣泛認可，這個時期的儲能裝機以傳統(tǒng)的抽水蓄能為主;三是商業(yè)化初期(2016~2020年)，隨著政策支持力度加大、市場機制逐漸理順、多領(lǐng)域融合滲透，儲能裝機規(guī)?？焖僭黾?、商業(yè)模式逐漸建立;四是產(chǎn)業(yè)規(guī)模化發(fā)展階段(2021~2025年)，儲能產(chǎn)業(yè)進入從產(chǎn)業(yè)化初期向規(guī)模化發(fā)展的過渡階段，隨著國家“雙碳”政策提出，儲能規(guī)模獲得了快速增長，儲能項目廣泛應(yīng)用、技術(shù)水平快速提升、標準體系日趨完善，形成較為完整的產(chǎn)業(yè)體系和一批有國際競爭力的市場主體，儲能成為能源領(lǐng)域經(jīng)濟新增長點。2022年2月，國家發(fā)展改革委、國家能源局印發(fā)的《“十四五”新型儲能發(fā)展實施方案》(以下簡稱“《實施方案》”)提出，到2025年，新型儲能由商業(yè)化初期步入規(guī)?；l(fā)展階段，具備大規(guī)模商業(yè)化應(yīng)用條件，有望2030年前后實現(xiàn)全面市場化。其中，新型儲能是指除抽水蓄能以外的新型儲能技術(shù)，包括新型鋰離子電池、液流電池、飛輪、壓縮空氣、氫(氨)儲能、熱(冷)儲能等。
圖表 3：儲能行業(yè)發(fā)展歷程
資料來源：公開資料整理
3、儲能行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈
從整個產(chǎn)業(yè)鏈角度看，儲能產(chǎn)業(yè)鏈上游主要為材料及設(shè)備供應(yīng)，中游主要為儲能系統(tǒng)的集成與制造，下游主要為電力系統(tǒng)儲能、備用電源及其他領(lǐng)域等。
上游材料供應(yīng)主要為電池材料及設(shè)備等，其中電池材料包含正極材料、負極材料、電解液、隔膜等;設(shè)備供應(yīng)主要為抽水蓄能設(shè)備、電池生產(chǎn)設(shè)備及其他設(shè)備，其中抽水蓄能設(shè)備包含水輪機、發(fā)電機、水泵、進水閥、壓縮空氣系統(tǒng)等。
中游則是為儲能系統(tǒng)的集成與制造，包括電池組、電池管理系統(tǒng)(BMS)、能量管理系統(tǒng)(EMS)以及儲能變流器(PCS)四大組成部分;電池組是儲能系統(tǒng)最主要的構(gòu)成部分，負責能量存儲;電池管理系統(tǒng)主要負責電池的監(jiān)測、評估、保護以及均衡等;能量管理系統(tǒng)負責數(shù)據(jù)采集、網(wǎng)絡(luò)監(jiān)控和能量調(diào)度等;儲能變流器可以控制儲能電池組的充電和放電過程，進行交直流的變換。
下游主要為不同應(yīng)用場景，儲能核心應(yīng)用場景為用于電力系統(tǒng)的發(fā)電側(cè)、電網(wǎng)側(cè)、用戶側(cè)。其他應(yīng)用場景還包括通信基站、數(shù)據(jù)中心等的備用電源等。
圖表 4：儲能產(chǎn)業(yè)鏈
資料來源：公開資料整理
4、儲能行業(yè)市場驅(qū)動力
(1)可再生能源發(fā)電滲透率提升，儲能重要性凸顯
受全球氣候變暖、不可再生的化石能源不斷消耗等因素影響，全球能源消費結(jié)構(gòu)正向低碳化轉(zhuǎn)型。國際社會對保障能源安全、保護生態(tài)環(huán)境、應(yīng)對氣候變化等問題日益重視，許多國家已將可再生能源作為新一代能源技術(shù)的戰(zhàn)略制高點和經(jīng)濟發(fā)展的重要新領(lǐng)域，可再生能源規(guī)?；门c常規(guī)能源的清潔低碳化將是能源發(fā)展的基本趨勢。加快發(fā)展可再生能源已成為全球能源轉(zhuǎn)型的主流方向。根據(jù)國家能源局數(shù)據(jù)，2022年中國風電、光伏發(fā)電新增裝機125GW，同比增長23.8%，占全國新增發(fā)電裝機的62.8%。
可再生能源發(fā)電依賴于自然條件，具有間歇性和波動性特征，靈活性不足，其大規(guī)模并網(wǎng)往往對電能質(zhì)量、輸配電穩(wěn)定性、電能利用效率等存在影響，儲能系統(tǒng)應(yīng)用范圍涉及發(fā)、輸、配、用各個環(huán)節(jié)，可以通過跟蹤計劃出力、調(diào)峰調(diào)頻、負荷側(cè)管理等方式，提高電能質(zhì)量、輸配電穩(wěn)定性，并能有效減少棄風棄光，推動可再生能源的大規(guī)模應(yīng)用。儲能作為可再生能源大規(guī)模發(fā)展的關(guān)鍵支撐技術(shù)，隨著全球能源轉(zhuǎn)型的加速，市場需求蓬勃發(fā)展。
圖表 5：儲能作用
(2)儲能政策加速出臺，行業(yè)進入規(guī)模化發(fā)展
儲能是我國戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的重要組成部分，近年來一系列鼓勵政策的加速出臺為儲能產(chǎn)業(yè)大發(fā)展蓄勢，推動行業(yè)進入規(guī)?；l(fā)展階段。
2016年3月，“發(fā)展儲能與分布式能源”被列入“十三五”規(guī)劃百大工程項目，儲能首次進入國家發(fā)展規(guī)劃。此后，在國務(wù)院及各部委歷年發(fā)布的《“十三五”國家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》《中國制造2025——能源裝備實施方案》《能源技術(shù)革命創(chuàng)新行動計劃(2016-2030年)》《能源發(fā)展“十三五”規(guī)劃》《可再生能源發(fā)展“十三五”規(guī)劃》《國家創(chuàng)新驅(qū)動發(fā)展戰(zhàn)略綱要》等國家重大發(fā)展戰(zhàn)略和規(guī)劃中，均明確提出加快發(fā)展高效儲能、先進儲能技術(shù)創(chuàng)新、積極推進儲能技術(shù)研發(fā)應(yīng)用、攻克儲能關(guān)鍵技術(shù)等任務(wù)和目標。
2017年9月，發(fā)改委、財政部、科技部、工信部和能源局聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于促進儲能技術(shù)與產(chǎn)業(yè)發(fā)展的指導(dǎo)意見》(以下簡稱《意見》)，這是我國儲能行業(yè)第一個指導(dǎo)性政策。《意見》提出未來10年中國儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展目標，以及推進儲能技術(shù)裝備研發(fā)示范、推進儲能提升可再生能源利用水平應(yīng)用示范、推進儲能提升電力系統(tǒng)靈活性穩(wěn)定性應(yīng)用示范、推進儲能提升用能智能化水平應(yīng)用示范、推進儲能多元化應(yīng)用支撐能源互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用示范等五大重點任務(wù)，從技術(shù)創(chuàng)新、應(yīng)用示范、市場發(fā)展、行業(yè)管理等方面對我國儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展進行了明確部署。
2021年7月，國家發(fā)改委、國家能源局發(fā)布《關(guān)于加快推動新型儲能發(fā)展的指導(dǎo)意見》，指出2025年新型儲能3000萬千瓦(30GW)以上的裝機目標，明確儲能市場主體地位，助力構(gòu)建商業(yè)模式，鼓勵多種應(yīng)用場景和技術(shù)類型多元發(fā)展。
2022年1月，新型儲能“十四五”綱領(lǐng)性文件發(fā)布，國家發(fā)展改革委、國家能源局印發(fā)《“十四五”新型儲能發(fā)展實施方案》，提出2025年步入規(guī)?；l(fā)展階段，2030年實現(xiàn)全面市場化的發(fā)展目標，強調(diào)技術(shù)和應(yīng)用路線多元化，重視安全技術(shù)，提出技術(shù)降本目標(2025年電化學儲能將本30%以上);從新型儲能的市場主體地位、成本傳導(dǎo)機制和商業(yè)模式創(chuàng)新三個方面提出目標，推動新型儲能規(guī)模化發(fā)展。
此外，我國新一輪電力體制改革相關(guān)配套文件，促進大規(guī)?？稍偕茉聪{利用和能源互聯(lián)網(wǎng)推廣發(fā)展的多項政策文件也將發(fā)展和利用儲能作為重要工作內(nèi)容，為提高儲能的認知度、確立儲能發(fā)展的重要性作出了貢獻。
(3)電化學儲能路線不斷豐富，行業(yè)獲得快速發(fā)展
目前新能源裝機規(guī)?？焖贁U張，風、光發(fā)電占比日益提升，抽水儲能難以完全滿足調(diào)峰調(diào)頻需求。相比之下電化學儲能一方面可以解決風光出力隨機性和波動性帶來的頻率穩(wěn)定難題，提供調(diào)頻服務(wù)提高電網(wǎng)的可靠性;另一方面能夠通過削峰填谷解決風光出力高峰與負荷高峰錯配問題。近年來，電化學儲能作為靈活的儲能解決方案，借助國家政策的支撐獲得了快速發(fā)展。2021年，我國電化學儲能占比約為11.8%，至2022年占比就已經(jīng)提升至20.59%，行業(yè)進入快速發(fā)展階段。
抽水蓄能是我國占比最大的儲能技術(shù)形式;鋰離子電池技術(shù)和產(chǎn)業(yè)鏈均相對成熟，具有高性價比在儲能領(lǐng)域加速滲透;鈉電池技術(shù)基于鋰電池，綜合性能優(yōu)異，國內(nèi)包括寧德時代、中科海納、傳藝科技等諸多上市公司積極推動鈉電池產(chǎn)業(yè)化進程，鈉電池技術(shù)有望在2023年迎來產(chǎn)業(yè)化元年，搭乘儲能發(fā)展東風獲得迅速發(fā)展;全釩液流電池具備安全性高、擴容性強、循環(huán)壽命長、全生命周期成本低的特點，在長時儲能領(lǐng)域大有可為，有望在儲能領(lǐng)域快速增長。
(4)電力市場化與能源互聯(lián)網(wǎng)助推儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展
電力市場化改革是世界電力發(fā)展的共同趨勢，在自由化的電力市場中，儲能資源可參與現(xiàn)貨市場、輔助服務(wù)市場等多個電力市場并獲取收益。隨著全球電力市場化進程的持續(xù)推進，儲能系統(tǒng)在市場應(yīng)用中可以獲得更高的基礎(chǔ)價值，從而推動儲能商業(yè)化、規(guī)?；l(fā)展。
此外，在日漸興起的能源互聯(lián)網(wǎng)中，由于可再生能源與分布式能源在大電網(wǎng)中的大量接入，結(jié)合微網(wǎng)與電動車充電設(shè)施的普及應(yīng)用，儲能技術(shù)將是協(xié)調(diào)這些應(yīng)用的至關(guān)重要的一環(huán)，儲能環(huán)節(jié)將成為整個能源互聯(lián)網(wǎng)的關(guān)鍵節(jié)點。能源互聯(lián)網(wǎng)的興起將顯著拉動儲能的需求，助推儲能產(chǎn)業(yè)實現(xiàn)跨越式發(fā)展。
5、儲能行業(yè)市場規(guī)模
(1)全球儲能市場發(fā)展情況
近年來全球儲能裝機量快速提升，國內(nèi)發(fā)展大幅提速。根據(jù)中國能源研究會儲能專委會/中關(guān)村儲能產(chǎn)業(yè)技術(shù)聯(lián)盟(CNESA)全球儲能項目庫的不完全統(tǒng)計，截至2022年底，全球已投運電力儲能項目累計裝機規(guī)模237.2GW，年增長率15%。抽水蓄能累計裝機規(guī)模占比首次低于80%，與2021年同期相比下降6.8個百分點;新型儲能累計裝機規(guī)模達45.7GW，是去年同期的近2倍，年增長率80%，鋰離子電池仍占據(jù)絕對主導(dǎo)地位，年增長率超過85%，其在新型儲能中的累計裝機占比與2021年同期相比上升3.5個百分點。
圖表 6：2020-2022年全球電力儲能市場累計裝機規(guī)模占比情況 單位：%
數(shù)據(jù)來源：CNESA全球儲能項目庫
圖表 7：2020-2022年全球新型儲能市場累計裝機規(guī)?！挝唬篗W，%
數(shù)據(jù)來源：CNESA全球儲能項目庫
2022年，全球儲能市場繼續(xù)高速發(fā)展，新增投運電力儲能項目裝機規(guī)模30.7GW，同比增長98%。其中，新型儲能新增投運規(guī)模首次突破20GW，達到20.4GW，是2021年同期的2倍。中國、歐洲和美國繼續(xù)引領(lǐng)全球儲能市場的發(fā)展，三者合計占全球市場的86%，比2021年同期上升6個百分點。
圖表 8：2022年全球新增投運新型儲能項目的地區(qū)分布 單位：%
數(shù)據(jù)來源：CNESA全球儲能項目庫
(2)中國儲能市場發(fā)展情況
根據(jù)CNESA全球儲能項目庫的不完全統(tǒng)計，截至2022年底，中國已投運電力儲能項目累計裝機規(guī)模59.8GW，占全球市場總規(guī)模的25%，年增長率38%。抽水蓄能累計裝機占比同樣首次低于80%，與2021年同期相比下降8.3個百分點;新型儲能繼續(xù)高速發(fā)展，累計裝機規(guī)模首次突破10GW，達到13.1GW/27.1GWh，功率規(guī)模年增長率達128%，能量規(guī)模年增長率達141%。
圖表 9：2020-2022年中國電力儲能市場累計裝機規(guī)模占比情況 單位：%
數(shù)據(jù)來源：CNESA全球儲能項目庫
圖表 10：2020-2022年中國新型儲能市場累計裝機規(guī)?！挝唬篗W，%
數(shù)據(jù)來源：CNESA全球儲能項目庫
2022年，中國新增投運電力儲能項目裝機規(guī)模首次突破15GW，達到16.5GW，其中，抽水蓄能新增規(guī)模9.1GW，同比增長75%;新型儲能新增規(guī)模創(chuàng)歷史新高，達到7.3GW/15.9GWh，功率規(guī)模同比增長200%，能量規(guī)模同比增長280%;新型儲能中，鋰離子電池占據(jù)絕對主導(dǎo)地位，比重達97%，此外，壓縮空氣儲能、液流電池、鈉離子電池、飛輪等其它技術(shù)路線的項目，在規(guī)模上有所突破，應(yīng)用模式逐漸增多。
02 儲能行業(yè)政策及監(jiān)管
1、行業(yè)主管部門及管理體制
儲能領(lǐng)域主要涉及國家鼓勵發(fā)展的可再生能源行業(yè)，行政主管部門主要包括國家發(fā)展改革委員(簡稱“國家發(fā)改委”)和國家能源局。國家發(fā)改委主要負責擬訂并組織實施國民經(jīng)濟和社會發(fā)展戰(zhàn)略、中長期規(guī)劃和年度計劃，提出國民經(jīng)濟發(fā)展、價格總水平調(diào)控和優(yōu)化重大經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的目標、政策，承擔投資綜合管理職責;國家能源局主要負責能源發(fā)展和有關(guān)監(jiān)督管理的法律法規(guī)送審稿和規(guī)章，擬訂并組織實施能源發(fā)展戰(zhàn)略、規(guī)劃和政策，推進能源體制改革，擬訂有關(guān)改革方案，協(xié)調(diào)能源發(fā)展和改革中的重大問題。
中國循環(huán)經(jīng)濟協(xié)會下設(shè)的可再生能源專業(yè)委員會是本行業(yè)的主管協(xié)會。該協(xié)會成立于2002年，致力于推動可再生能源領(lǐng)域技術(shù)進步和先進技術(shù)的推廣，積極促進中國可再生能源產(chǎn)業(yè)的商業(yè)化發(fā)展，為政府部門、其他組織及協(xié)會、科研單位和企業(yè)之間搭建溝通的橋梁，充當國內(nèi)外可再生能源領(lǐng)域聯(lián)系和交流的紐帶，引導(dǎo)行業(yè)內(nèi)企業(yè)健康、公平地參與市場競爭。
中國化學與物理電源行業(yè)協(xié)會是由電池行業(yè)企(事)業(yè)單位自愿組成的、行業(yè)性的、全國性的非營利性社會組織。儲能應(yīng)用分會作為中國化學與物理電源行業(yè)協(xié)會下屬的國家二級分會，是我國儲能產(chǎn)業(yè)唯一專注應(yīng)用領(lǐng)域的非營利性社會團體。儲能應(yīng)用分會致力于為政府、行業(yè)、會員提供信息咨詢和合作平臺服務(wù)，主要工作內(nèi)容為服務(wù)國家產(chǎn)業(yè)政策課題研究，推動國家儲能產(chǎn)業(yè)政策規(guī)劃、牽頭制定產(chǎn)業(yè)標準建設(shè)、加強國內(nèi)外產(chǎn)業(yè)技術(shù)交流與合作、開拓新能源項目對接、搭建投融資平臺、技術(shù)創(chuàng)新與人才培養(yǎng)等工作。
2、行業(yè)主要政策及法律法規(guī)
近年來，儲能行業(yè)的主要產(chǎn)業(yè)政策和規(guī)劃如下：
圖表 11：儲能行業(yè)主要政策
資料來源：公開資料整理
03 儲能行業(yè)競爭格局
1、行業(yè)競爭情況
由于上游原材料供應(yīng)較為充足，且儲能產(chǎn)業(yè)市場集中度高，上游供應(yīng)商的議價能力相對較弱;碳中和背景下儲能發(fā)展有其緊迫性，儲能的應(yīng)用場景較多，下游市場需求旺盛，整體來看，中國儲能行業(yè)消費者的議價能力較弱;盡管儲能行業(yè)的技術(shù)壁壘和資金壁壘較高，但進入“十四五”發(fā)展的新階段，儲能下游需求的不斷增長，市場規(guī)模不斷擴大，儲能在未來我國能源體系建設(shè)中的關(guān)鍵地位愈發(fā)突顯，中國儲能行業(yè)的潛在進入者威脅較大;電化學儲能的同類型競爭品主要是抽水蓄能、壓縮空氣儲能等機械儲能和電解水制氫等化學儲能，行業(yè)替代品威脅適中，龍頭企業(yè)對市場的控制力度較大。儲能行業(yè)各細分領(lǐng)域競爭格局如下：
儲能電池出貨量高增，龍頭企業(yè)份額穩(wěn)固，國內(nèi)企業(yè)快速崛起。根據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2022年中國儲能鋰電池出貨量達到130GWh，同比增速達170%;排名前兩位企業(yè)市占率CR2為49.3%，前五企業(yè)市場占有率合計68.6%，市場份額競爭較為激烈。2022年，寧德時代儲能鋰電池出貨量為50GWh，市場占有率為38.5%，排名行業(yè)第一、遙遙領(lǐng)先其他對手。比亞迪儲能全球訂單總量超14GWh，排名第二。競爭格局方面，國內(nèi)鋰電企業(yè)在動力電池技術(shù)和產(chǎn)業(yè)鏈方面全球領(lǐng)先，在新興的儲能鋰電池市場也迅速占據(jù)了出眾的市場份額。寧德時代為儲能電池絕對龍頭，市占率全球領(lǐng)先;比亞迪、鵬輝、億緯、國軒等占據(jù)第二梯隊，儲能電池貢獻業(yè)績占比逐步提升。國內(nèi)企業(yè)在儲能電池環(huán)節(jié)競爭力強，有望受益于國內(nèi)和全球大儲市場加速發(fā)展，贏得動力電池之外的第二成長曲線;隨著國內(nèi)獨立儲能模式的逐步推廣，具備技術(shù)優(yōu)勢、產(chǎn)品性能優(yōu)良的電池企業(yè)有望獲得長足競爭力。
圖表 12：2022年全球鋰電池儲能出貨量及市占率 單位：GWh，%
數(shù)據(jù)來源：國際儲能網(wǎng)，中國儲能網(wǎng)
儲能變流器與光伏變流器技術(shù)同源，龍頭廠商高度重合。大儲PCS環(huán)節(jié)主要廠商包括陽光電源、科華數(shù)據(jù)、上能電氣等，上述企業(yè)在自身賽道均已有多年積累，憑借對電網(wǎng)的理解向下一體化進入系統(tǒng)集成環(huán)節(jié)，在大儲集成賽道已具備一定地位。據(jù)CNESA統(tǒng)計，2022年度，全球市場中，儲能PCS出貨量排名前十位的中國儲能PCS提供商，依次為：陽光電源、科華數(shù)能、上能電氣、古瑞瓦特、盛弘股份、南瑞繼保、固德威、索英電氣、匯川技術(shù)和首航新能源。國內(nèi)系統(tǒng)集成環(huán)節(jié)參與者眾多，專業(yè)集成商、大功率PCS廠商、老牌電力設(shè)備廠商均有參與。從競爭格局來看，目前國內(nèi)大儲集成市場競爭格局較為松散，國內(nèi)市場儲能集成大廠出貨量差距不大，尚無明顯的龍頭;海外市場分散而廣闊，存在一定進入壁壘。2022年度，全球市場中，海外儲能系統(tǒng)出貨量排名前十位的中國儲能系統(tǒng)集成商，依次為：陽光電源、比亞迪、海博思創(chuàng)、華為、中車株洲所、南都電源、遠景能源、天合儲能、采日能源、中天儲能。
2、行業(yè)競爭壁壘
(1)技術(shù)和工藝壁壘
電化學儲能技術(shù)具有以電化學為核心、多學科交叉的特點，需要企業(yè)進行大量的研發(fā)投入。同時，鋰離子電池尤其是軟包磷酸鐵鋰電池的生產(chǎn)工藝復(fù)雜，過程控制嚴格，原材料的選擇、輔助材料的應(yīng)用以及生產(chǎn)流程的設(shè)置等均需多年的技術(shù)經(jīng)驗積累;加之近年來儲能鋰電池不斷向高安全性、長壽命方向發(fā)展，技術(shù)和工藝壁壘不斷提高。此外，電池管理系統(tǒng)是儲能系統(tǒng)的核心部件，廣泛涉及電池管理技術(shù)、自動控制技術(shù)、電力電子技術(shù)和通信總線技術(shù)等，具有較高技術(shù)壁壘。因此，新進入者短期內(nèi)無法突破關(guān)鍵技術(shù)，難以形成競爭力，行業(yè)內(nèi)掌握核心技術(shù)和先進工藝的企業(yè)樹立起較高的技術(shù)和工藝壁壘。
(2)資金壁壘
儲能行業(yè)資本開支較高，通過廠房建設(shè)、生產(chǎn)設(shè)備購置等進行產(chǎn)能擴張需要大量的資金支持。此外，鋰電池儲能行業(yè)需要保持較大的研發(fā)經(jīng)費投入，日常經(jīng)營也需要大量流動資金支持。因此，行業(yè)新進入企業(yè)面臨一定的資金壁壘。
(3)人才壁壘：近年來儲能行業(yè)發(fā)展較快，隨著產(chǎn)品的更新迭代和行業(yè)競爭趨于激烈，需要大量兼?zhèn)涓咚綄I(yè)技術(shù)和行業(yè)經(jīng)驗的復(fù)合型人才，對于行業(yè)新進入企業(yè)而言，核心技術(shù)人員的培訓(xùn)需要大量的資金和時間成本，高端人才成為進入行業(yè)的重要門檻之一。
(4)客戶資源壁壘
儲能產(chǎn)品提供商與客戶之間的合作往往涉及潛在客戶識別、技術(shù)交流、產(chǎn)品開發(fā)、樣機測試、客戶實地考察等一系列流程，歷時較長，且建立合作關(guān)系后一般不會輕易更換;同時，全球主要儲能市場對鋰電池和儲能電池系統(tǒng)均有嚴格的安全認證標準，相關(guān)產(chǎn)品需通過相應(yīng)的安全認證才能獲得市場認可及客戶資源，導(dǎo)致行業(yè)內(nèi)的新來者獲得優(yōu)質(zhì)客戶的難度較高。
(5)規(guī)模壁壘
儲能行業(yè)規(guī)模壁壘較高。一方面，儲能企業(yè)在形成穩(wěn)定技術(shù)路線、具有競爭力的產(chǎn)品體系以及優(yōu)質(zhì)的客戶資源后，才可以快速擴大產(chǎn)能規(guī)模，因此行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)將形成較大規(guī)模產(chǎn)能;另一方面，鋰電池儲能技術(shù)的大規(guī)模商業(yè)化應(yīng)用對鋰電池的技術(shù)指標提升和成本下降有持續(xù)、迫切的需求，只有具備大規(guī)模生產(chǎn)能力的企業(yè)才能形成規(guī)模效應(yīng)，有效降低單位生產(chǎn)成本。
3、龍頭企業(yè)分析
(1)儲能電池環(huán)節(jié)
寧德時代：全球動力儲能電池領(lǐng)軍者
公司主營業(yè)務(wù)分為動力電池系統(tǒng)、儲能系統(tǒng)、電池材料及回收、電池礦產(chǎn)資源和其他。公司儲能系統(tǒng)包括電芯、模組、電箱和電池柜，主要采用磷酸鐵鋰為正極材料，產(chǎn)品以方形電池為主，用于發(fā)電、輸配電和用電領(lǐng)域，涵蓋太陽能和風能發(fā)電儲能配套、工商業(yè)、數(shù)據(jù)中心儲能等。2011年公司成立伊始便中標國家電網(wǎng)張北風光儲輸示范項目，正式步入儲能領(lǐng)域。近年來公司與各儲能企業(yè)加大合作力度，深度布局儲能領(lǐng)域。寧德時代處于儲能行業(yè)上游，憑借鋰電池技術(shù)快速切入儲能鋰電池市場;2018年10月，公司投資4.7億元啟動《新能源汽車電池智能制造裝備及智能電站變流控制系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)化項目》，規(guī)劃儲能變流器PCS產(chǎn)能120套/年、各類UPS8000件/年、充電樁1100套/年。此后，公司采取合作方式，布局儲能PACK、儲檢充、EPC、儲能項目等多個環(huán)節(jié)。公司入股永福股份(設(shè)計規(guī)劃勘測、EPC業(yè)務(wù))，與科士達(側(cè)重光伏和逆變器)和星云股份組建合資公司，與國網(wǎng)綜能成立項目公司，進一步推參與電池和儲能領(lǐng)域，以期同時實現(xiàn)儲能的規(guī)?；瘧?yīng)用和電動汽車綜合成本的降低。公司已經(jīng)與10余家公司建立重大投資合作關(guān)系，建立較為完整的產(chǎn)業(yè)體系。
圖表 13：寧德時代儲能業(yè)務(wù)發(fā)展歷程
資料來源：公開資料整理
公司規(guī)模及品牌優(yōu)勢顯著，儲能鋰電池出貨量全球第一。公司近年來憑借著超強的規(guī)模與品牌優(yōu)勢，在國內(nèi)外儲能領(lǐng)域建立了覆蓋上中下游的完整的儲能產(chǎn)業(yè)鏈。在國內(nèi)市場上，公司與國家電網(wǎng)、國家電投、國網(wǎng)綜能、永福股份、星云股份、科士達、易事特等眾多國內(nèi)大型儲能廠商建立了合作關(guān)系，在海外市場方面，公司儲能產(chǎn)品遠銷全球35個國家和地區(qū)。2022年公司營業(yè)收入為3,285.94億元，其中儲能業(yè)務(wù)實現(xiàn)營業(yè)收入449.80億元，同比增長601.01%，儲能業(yè)務(wù)占總營收的比例達到13.69%，2022年儲能電池系統(tǒng)出貨量全球市占率達43.4%，比去年同期提升5.1個百分點，連續(xù)兩年排名全球第一。
圖表 14：2018-2022年寧德時代營業(yè)收入及增速 單位：億元，%
數(shù)據(jù)來源：寧德時代年報
圖表 15：2018-2022年寧德時代儲能業(yè)務(wù)營業(yè)收入及增速 單位：億元，%
數(shù)據(jù)來源：寧德時代年報
(2)儲能PCS和系統(tǒng)集成環(huán)節(jié)
陽光電源：光伏逆變器全球龍頭
公司是一家專注于光伏、儲能為主的新能源電源設(shè)備高新技術(shù)企業(yè)，主要產(chǎn)品包括各類光伏逆變器、儲能系統(tǒng)等，兼具風電變流器、新能源汽車驅(qū)動系統(tǒng)、充電設(shè)備、可再生能源制氫系統(tǒng)、新能源發(fā)電和智慧能源運維服務(wù)等，提供全球一流的清潔能源全生命周期解決方案。
從公司產(chǎn)品矩陣來看，公司光伏逆變器產(chǎn)品主要面向大型地面電站(功率段涵蓋1100-4400KW)，同時涉及工商業(yè)光伏(功率段涵蓋100-320KW)和戶用光伏(功率段涵蓋10-50KW)。公司儲能系統(tǒng)、儲能變流器主要面向大型儲能應(yīng)用場景，同時也面向分布式儲能布局相關(guān)儲能系統(tǒng)產(chǎn)品。風電方面，公司主要產(chǎn)品包含雙饋風電變流器，全功率風電變流器和中壓風電變流器，產(chǎn)品功率段涵蓋3-12MW。公司新能源車驅(qū)動系統(tǒng)產(chǎn)品包含電機控制器、車載電源、輔助控制器，主要應(yīng)用于混合動力乘用車，A00、A0、A級新能源乘用車及新能源商用車。充電樁方面，公司產(chǎn)品主要包含120KW集成直流樁，80-240KW一體直流樁，7KW交流樁(國標)和11KW交流樁(歐標)。在氫能領(lǐng)域，公司主要布局電解制氫設(shè)備，其中堿性水電解制氫設(shè)備產(chǎn)氫能力達到1000Nm3/h，PEM電解制氫設(shè)備產(chǎn)氫能力達到200Nm3/h。
圖表 16：2018-2022年陽光電源營業(yè)收入及增速 單位：億元，%
數(shù)據(jù)來源：陽光電源年報
圖表 17：2018-2022年陽光電源歸母凈利潤及增速 單位：億元，%
數(shù)據(jù)來源：陽光電源年報
圖表 18：2018-2022年陽光電源營收結(jié)構(gòu) 單位：億元
數(shù)據(jù)來源：陽光電源年報
圖表 19：2018-2022年陽光電源主要業(yè)務(wù)毛利趨勢 單位：%
數(shù)據(jù)來源：陽光電源年報
(3)儲能安全環(huán)節(jié)
英維克：儲能溫控龍頭，長期成長性出色
公司是國內(nèi)精密溫控龍頭，業(yè)務(wù)覆蓋儲能溫控、數(shù)據(jù)中心溫控等。公司是國內(nèi)精密溫控領(lǐng)域的龍頭企業(yè)，主要產(chǎn)品包括機房溫控節(jié)能設(shè)備(用于數(shù)據(jù)中心)、戶外機柜溫控節(jié)能設(shè)備(用于儲能電站)、軌交列車空調(diào)等，風冷、液冷產(chǎn)品布局全面、技術(shù)領(lǐng)先。
儲能溫控領(lǐng)域，公司是最早涉足電化學儲能系統(tǒng)溫控的廠商，長年在國內(nèi)儲能溫控行業(yè)處于領(lǐng)導(dǎo)地位，也是眾多國內(nèi)儲能系統(tǒng)提供商的主力溫控產(chǎn)品供應(yīng)商，儲能溫控客戶包括寧德時代、陽光電源、比亞迪、南都、科陸、平高集團、海博思創(chuàng)以及國外主流系統(tǒng)集成商和電池廠商。
2022年，公司實現(xiàn)營業(yè)收入29.23億元，較上年同期增長31.19%;實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤2.80億元，較上年同期增長36.69%。儲能溫控業(yè)務(wù)快速增長。公司是國內(nèi)最早涉足電化學儲能系統(tǒng)溫控的廠商，長年在國內(nèi)儲能溫控行業(yè)處于領(lǐng)導(dǎo)地位，也是眾多國內(nèi)儲能系統(tǒng)提供商的主力溫控產(chǎn)品供應(yīng)商。隨著“雙碳”目標的展開，儲能電站的建設(shè)需求已迎來持續(xù)高速增長。在原有風冷系列機柜空調(diào)基礎(chǔ)上，公司在2020年推出系列的水冷機組并開始批量應(yīng)用于國內(nèi)外各種儲能應(yīng)用場景。2022年11月3日，公司發(fā)布BattCool儲能全鏈條液冷解決方案2.0從整體方案、全鏈條、全方位、全場景、多維度升級了系統(tǒng)性能和運維效率，進一步豐富了產(chǎn)品環(huán)節(jié)，提升了競爭優(yōu)勢。公司借助在儲能行業(yè)的品牌優(yōu)勢和客戶基礎(chǔ)，持續(xù)地積極拓展國內(nèi)外客戶并取得顯著成效。報告期內(nèi)公司來自儲能應(yīng)用的營業(yè)收入約8.5億元，約為上年度的2.5倍，對公司業(yè)務(wù)的貢獻在顯著提升。
圖表 20：2018-2022年英克維營業(yè)收入及增速 單位：億元，%
數(shù)據(jù)來源：英克維年報
圖表 21：2018-2022年英克維歸母凈利潤及增速 單位：億元，%
數(shù)據(jù)來源：英克維年報
04 儲能行業(yè)市場趨勢
1、政策持續(xù)加持，行業(yè)規(guī)模化發(fā)展
伴隨著我國大力進行新能源布局，在新增發(fā)電側(cè)，新能源占比不斷提升，而由于新能源發(fā)電帶來的波動性使得儲能的需求日益提升。國家近年來陸續(xù)出臺配套儲能政策，其中硬性指標與扶持鼓勵雙管齊下，從電價機制、項目管理、市場交易、技術(shù)攻關(guān)、商業(yè)模式、發(fā)展目標等多個維度進行了頂層設(shè)計，助力行業(yè)向規(guī)范化、產(chǎn)業(yè)化、市場化發(fā)展。
隨著全球能源轉(zhuǎn)型加速，各國政府碳中和方案相繼落地，新能源儲能的需求愈發(fā)強烈。2022年全球儲能市場裝機功率為237.2GW，其中以抽水儲能占據(jù)主要地位，而后來獲得快速發(fā)展的電化學儲能占比約為20.59%，電化學儲能裝機規(guī)模約為43.14GW。從行業(yè)發(fā)展來看，電化學儲能已經(jīng)成為滿足多種應(yīng)用場景和需求的主要儲能方式之一。
2、新能源裝機快速增長將帶動儲能滲透率的提升
2020年9月，國家主席習近平在第七十五屆聯(lián)合國大會上鄭重宣布：“中國將提高國家自主貢獻力度，采取更加有力的政策和措施，二氧化碳排放力爭于2030年前達到峰值，努力爭取2060年前實現(xiàn)碳中和”，由此拉開了“雙碳”目標這一新時代發(fā)展主題的帷幕。雙碳背景下，推動能源革命、構(gòu)建以新能源為主體的新型電力系統(tǒng)成為全球共識。據(jù)中國光伏行業(yè)協(xié)會(CPIA)的統(tǒng)計，2018年由于“531”光伏新政出臺，淘汰落后中小企業(yè)產(chǎn)能，行業(yè)加速出清，國內(nèi)新增光伏裝機量44.3GW，同比下降16.4%。2019年光伏競價政策出臺較晚、項目建設(shè)時間短，國內(nèi)光伏新增裝機再度下降至30.1GW，同比下降32%。2022年全國新增光伏并網(wǎng)裝機容量87.41GW，累計光伏并網(wǎng)裝機容量達到392.6GW，新增和累計裝機容量均為全球第一。全年光伏發(fā)電量為4,276億千瓦時，同比增長30.8%，約占全國全年總發(fā)電量的4.9%。預(yù)計2023年光伏新增裝機量超過95GW，累計裝機有望超過487.6GW。
圖表 22：2010-2022年中國太陽能光伏發(fā)電裝機累計容量 單位：GW
數(shù)據(jù)來源：CPIA
根據(jù)國際可再生能源署(IRENA)數(shù)據(jù)，全球光伏累積裝機容量由2015年的223GW迅速增長至2021年的843GW，增幅達到278%。此外，在新增光伏裝機量方面，中國光伏協(xié)會預(yù)計未來全球光伏新增裝機量將繼續(xù)保持高速增長，到2025年，全球光伏新增裝機量有望達到330GW。儲能作為協(xié)調(diào)互動源網(wǎng)荷儲、實現(xiàn)電力供需動態(tài)平衡的剛需，成為核心環(huán)節(jié)。
經(jīng)歷“十三五”孕育，“十四五”時期，我國新型儲能市場有望邁上新臺階。2021開始，我國新型儲能從商業(yè)化初期向規(guī)?；l(fā)展，根據(jù)CNESA預(yù)測，在未來5年，“新能源+儲能”是新型儲能的主要應(yīng)用場景，政策推動將構(gòu)成中國儲能市場的主要增長動力;根據(jù)中國能源研究會儲能專委會/中關(guān)村儲能產(chǎn)業(yè)技術(shù)聯(lián)盟(CNESA)全球儲能數(shù)據(jù)庫的不完全統(tǒng)計，截至2022年底，國內(nèi)已投運的電力儲能項目累計裝機達59.8GW，占全球市場總規(guī)模的25%，年增長率38%，其中新型儲能持續(xù)高速發(fā)展，累計裝機規(guī)模首次突破10GW，累計裝機規(guī)模首次突破10GW，達到13.1GW/27.1GWh。未來5年，“新能源+儲能”是新型儲能的主要應(yīng)用場景，政策推動是主要增長動力;根據(jù)中關(guān)村儲能產(chǎn)業(yè)技術(shù)聯(lián)盟(CNESA)對我國新型儲能未來5年市場規(guī)模的預(yù)測，保守場景下，預(yù)計2027年新型儲能累計規(guī)模將達到97.0GW，2023-2027年復(fù)合年均增長率(CAGR)為49.3%;理想場景下，預(yù)計2027年新型儲能累計規(guī)模將達到138.4GW，2023-2027年復(fù)合年均增長率(CAGR)為60.3%。預(yù)計未來5年，年度新增儲能裝機呈平穩(wěn)上升趨勢。保守場景下，年平均新增儲能裝機為16.8GW;理想場景下，年平均新增儲能裝機為25.1GW。
圖表 23：2023-2027年中國新型儲能累計投運裝機規(guī)模預(yù)測 單位：MW
數(shù)據(jù)來源：CNESA全球儲能項目庫
據(jù)中國光伏行業(yè)協(xié)會(CPIA)的統(tǒng)計，2022年全球及國內(nèi)新型儲能新增裝機約為32GW、7GW，創(chuàng)歷史新高。隨著政策執(zhí)行、成本下降和技術(shù)改進，新型儲能將更能滿足發(fā)電側(cè)、電網(wǎng)側(cè)、用戶側(cè)的電力儲能需求。預(yù)計2025年，全球及我國新型儲能年度新增裝機或分別超過40GW、10GW，有望達到75GW、21GW。
圖表 24：2022-2030年全球及國內(nèi)新型儲能新增裝機規(guī)模預(yù)測 單位：GW
數(shù)據(jù)來源：CPIA
3、電池儲能成本繼續(xù)快速下降，技術(shù)經(jīng)濟性大幅提升
各類主流儲能技術(shù)仍在快速發(fā)展的過程中，規(guī)模、成本、壽命方面還不能完全滿足應(yīng)用的要求，需要進一步降本、提質(zhì)、增效。中長期內(nèi)，全球一半的電力可能來自可再生能源，而這在很大程度上需要儲能系統(tǒng)的支撐。綜合各研究機構(gòu)數(shù)據(jù)，儲能系統(tǒng)的成本正在迅速下降，鋰離子電池的價格在過去十年中下降了近90%。根據(jù)彭博新能源財經(jīng)(BNEF)發(fā)布的《2021年電池價格調(diào)查》顯示，鋰離子電池組價格在2010年還高于1200美元/千瓦時，而到2021年時實際價格已同比下跌6%。美國國家可再生能源實驗室(NREL)發(fā)布的2021年度技術(shù)基線報告顯示，到2030年，電池儲能系統(tǒng)成本將會大幅降低，并將呈現(xiàn)繼續(xù)快速下降的趨勢，直到2050年，其成本降低的下降速度才有可能放緩。
圖表 25：2022-2030年中國鋰電儲能系統(tǒng)價格變化趨勢 單位：元/Wh
數(shù)據(jù)來源：CPIA
技術(shù)進步背景下的規(guī)模發(fā)展，是新能源成本下降的核心邏輯。推動鋰電儲能系統(tǒng)成本全面下降的因素包括：技術(shù)進步、生產(chǎn)規(guī)模擴大、制造商之間的競爭加劇以及產(chǎn)品的一體化程度提高等，降低了鋰電池的單位制造成本。但大宗商品價格上漲和電解質(zhì)等關(guān)鍵材料成本的波動在一定程度上會給儲能行業(yè)帶來壓力，因此需持續(xù)改進產(chǎn)品的設(shè)計以及制造和提升供應(yīng)鏈管理的效率，降低其他硬件如儲能變流器、能量管理系統(tǒng)等成本;隨著企業(yè)積累經(jīng)驗并簡化流程，安裝成本及其他間接費用也有所下降。
4、新能源強制配儲政策為新型儲能帶來發(fā)展東風
儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展前期，儲能電站商業(yè)模式尚不明確、經(jīng)濟性不明顯，新能源項目強制配儲成為儲能裝機的主要推動力。為促進可再生能源(主要是風電、光伏)的大力發(fā)展和充分消納，國家發(fā)展改革委、國家能源局于2021年8月10日印發(fā)了《關(guān)于鼓勵可再生能源發(fā)電企業(yè)自建或購買調(diào)峰能力增加并網(wǎng)規(guī)模的通知》，對可再生能源發(fā)電企業(yè)提出“購買調(diào)峰資源掛鉤比例要求”，即“超過電網(wǎng)企業(yè)保障性并網(wǎng)以外的規(guī)模初期按照15%的掛鉤比例購買調(diào)峰能力，鼓勵按照20%以上掛鉤比例購買。“強配”政策首次上升到全國范圍。上述政策出臺前后，各地亦紛紛推出新能源強制配儲政策，其中大部分省份要求的配儲比例不低于裝機容量的10%，配儲時長在2小時以上;儲能容量可以通過自行配建或購買/租賃滿足。隨著各地新能源裝機持續(xù)增長，儲能“配額制”將為大儲裝機提供強勁的成長助力。
為響應(yīng)上述國家政策的號召，在地方層面，已有多地有關(guān)部門因地制宜地推出了新能源項目(主要為風電、光伏電站)的強制配儲政策，部分列示如下：
圖表 26：各地方政府出臺強制配儲政策
資料來源：各地方政府
在強制配儲政策的刺激下，加之新型儲能更具靈活性特點，我國對新型儲能的需求出現(xiàn)了井噴現(xiàn)象。根據(jù)國家能源局的統(tǒng)計，截至2022年底，全國已投運新型儲能項目裝機規(guī)模達870萬千瓦，平均儲能時長約2.1小時，比2021年底增長110%以上。分省域來看，累計裝機規(guī)模排名前5的省份分別為：山東155萬千瓦、寧夏90萬千瓦、廣東71萬千瓦、湖南63萬千瓦、內(nèi)蒙古59萬千瓦;新增裝機規(guī)模排名前5名的省份分別為：寧夏89萬千瓦，山東89萬千瓦，湖北53萬千瓦，湖南50萬千瓦，內(nèi)蒙古33萬千瓦。
5、獨立儲能項目商業(yè)模式逐漸明朗，經(jīng)濟性改善
獨立儲能指不依托于新能源電站，作為獨立主體參與電力市場的儲能項目。與新能源配儲模式相比，獨立儲能由電站業(yè)主之外的第三方投資并運營，理論上可通過容量租賃、輔助服務(wù)、峰谷套利、容量補償?shù)确绞将@得收益，收益模式更為多樣，是儲能從規(guī)?；~向市場化發(fā)展的重要形式。
圖表 27：獨立儲能盈利模式
資料來源：公開資料整理
圖表 28：第三方投資共享儲能模式示意圖
資料來源：《第三方投資共享儲能電站商業(yè)模式及其經(jīng)濟性評價》
2021年底開始，國內(nèi)出臺了一系列獨立儲能相關(guān)政策，獨立儲能作為儲能項目的新形式，逐漸嶄露頭角。各省陸續(xù)出臺有利于共享儲能模式的政策，依自身情況探索推進輔助服務(wù)市場和電力現(xiàn)貨市場建設(shè)，為獨立儲能參與市場、實現(xiàn)經(jīng)濟性鋪路，山東、山西、甘肅、湖南等省份已走在國內(nèi)前列，為獨立儲能模式積累經(jīng)驗。湖南、山東是目前共享儲能電站盈利模式較為典型的省份，共享儲能電站可以獲得調(diào)峰補償、租賃費用、電費收益和獎勵電量。青海省儲能調(diào)峰補償標準0.5元/kWh，年利用小時數(shù)不少于540小時;寧夏省2022、2023年度儲能試點項目的調(diào)峰服務(wù)補償價格為0.8元/kWh，年調(diào)用次數(shù)不低于300次;湖北、陜西等區(qū)域承諾儲能租賃可視作新能源儲能配額;山西明確了共享儲能電站可參與調(diào)峰、調(diào)頻市場等。隨著政策完善和市場發(fā)展，獨立儲能項目商業(yè)模式有望逐漸理順、實現(xiàn)經(jīng)濟性，推動儲能項目投資建設(shè)加速。
政策對現(xiàn)階段我國儲能產(chǎn)業(yè)的發(fā)展起關(guān)鍵引領(lǐng)作用，而“以市場為主導(dǎo)”、“激發(fā)市場活力”一直是儲能政策部署的一大重點。整體而言，我國儲能產(chǎn)業(yè)呈現(xiàn)出市場參與者多元化、商業(yè)模式逐步豐富、收益空間提升、成本傳導(dǎo)暢通的發(fā)展趨勢，有望逐步向市場化邁進。
05 儲能行業(yè)潛在風險
1、政策風險
(1)國家法律層面支持不夠，產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略和路線圖不清晰
盡管近年來國務(wù)院、各部委和各級地方政府對于發(fā)展儲能的政策密集出臺，一再強調(diào)發(fā)展儲能(特別是新型儲能)的重要性，但存在缺乏頂層設(shè)計和統(tǒng)籌規(guī)劃、標準缺失等系列問題。此外，在實現(xiàn)碳中和目標的要求下，對發(fā)展儲能的戰(zhàn)略意義、戰(zhàn)略規(guī)劃和技術(shù)路線圖缺乏系統(tǒng)深入的研究和認識。目前新型儲能產(chǎn)業(yè)正面臨商業(yè)化發(fā)展初期向規(guī)?；l(fā)展的關(guān)鍵時期，需要政策和相關(guān)規(guī)則作出更強有力的支持。
自2010年《中華人民共和國可再生能源法(修正案)》提出了“電網(wǎng)企業(yè)應(yīng)發(fā)展和應(yīng)用儲能技術(shù)”的原則性要求，至此再未從立法層面對儲能作出規(guī)定，相對概括的要求無法對儲能企業(yè)參與市場活動提供明確的指導(dǎo)和規(guī)范作用。雖然在《電力中長期交易市場規(guī)則》等政策中明確支持儲能企業(yè)是電力交易市場的獨立主體，但具體的權(quán)利義務(wù)等交易規(guī)則并未明確，仍體現(xiàn)出明顯的原則性和指導(dǎo)性特征，儲能企業(yè)的獨立市場地位仍未真正落實，亟需從法律層面給予明確定位，為新型儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展提供法律保障。
(2)儲能政策機制受制于電力體制改革進程
儲能系統(tǒng)自身不產(chǎn)生電能，需要依附于發(fā)電站或電網(wǎng)運行，本質(zhì)上儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展需要配合電力、光伏和電動汽車等諸多產(chǎn)業(yè)，融合能源和交通領(lǐng)域。因此，只有隨著電力體制改革的不斷深入、市場機制和價值機制的不斷完善，才能在整個能源系統(tǒng)形成跨界融合互動的協(xié)同效應(yīng)，催生出臺真正能夠推動儲能產(chǎn)業(yè)爆發(fā)的政策機制。
(3)新能源配置儲能標準缺失，監(jiān)管難度加大
隨著對儲能在電力系統(tǒng)中重要性的認識不斷加深，新能源項目要求配置儲能逐漸成為常態(tài)。自2020年起，地方各省對于新能源項目配置儲能的政策要求力度已逐漸加強。沒有價格機制的支撐，儲能設(shè)備的配置屬于純成本開支，對于平價上網(wǎng)后盈利能力有限的新能源發(fā)電項目造成極大壓力，從實際情況來看，目前缺乏統(tǒng)籌規(guī)劃和管理，小規(guī)模的儲能難以真正發(fā)揮作用，造成資源的極大浪費。
新型儲能的市場發(fā)展速度快于標準和監(jiān)管制度體系的建設(shè)速度，使得當前儲能行業(yè)監(jiān)管難度加大，個別地方為了招商引資，要求新能源必須配置儲能，增加項目投資成本，項目業(yè)主為降低成本使用低價劣質(zhì)產(chǎn)品，造成低端技術(shù)憑借價格擠壓先進技術(shù)、參數(shù)虛標作假等劣幣驅(qū)逐良幣的現(xiàn)象，嚴重影響行業(yè)健康發(fā)展。
2、市場風險
(1)大規(guī)模儲能技術(shù)成本高
為實現(xiàn)儲能的大規(guī)模應(yīng)用，我國迫切需要低成本、安全可靠的儲能電池，大規(guī)模儲能技術(shù)成本是制約其實現(xiàn)商業(yè)化和規(guī)模化發(fā)展的痛點。目前電化學儲能技術(shù)中經(jīng)濟性較好的是鉛蓄電池和磷酸鐵鋰電池，但相較抽水蓄能仍然偏高，綜合度電成本為0.6～0.8元/千瓦時，1h-h儲能時長的小規(guī)模示范應(yīng)用尚可依靠補貼和政策傾斜加以平衡，隨著儲能裝機量的提升，2h以上的長時儲能需求量增大，這樣的成本水平將導(dǎo)致系統(tǒng)成本大幅增加，尚不能完全依賴峰谷價差實現(xiàn)盈利，導(dǎo)致市場投資者積極性不高，還需要市場機制、技術(shù)創(chuàng)新和相關(guān)整理的大力支持。
(2)儲能作用價值收益利潤不匹配，商業(yè)模式和市場機制還不健全
一方面，對儲能電站的價值評價不全面，一些效益無法量化，無法充分反映儲能電站實際價值。另一方面，在用戶側(cè)，儲能收益方式單一，盈利上很大程度依賴峰谷價差不穩(wěn)定;在電網(wǎng)側(cè)，儲能投資和回收機制不清晰，成本無法通過有效的機制進行疏導(dǎo)，限制電網(wǎng)側(cè)儲能的進一步發(fā)展，在電源側(cè)，有利于儲能發(fā)揮技術(shù)優(yōu)勢的電力市場機制尚未形成。適用于儲能的市場機制和交易規(guī)則亟待完善，還不能充分體現(xiàn)儲能提供各類服務(wù)的多元價值。
當前只有部分省份對獨立共享儲能建立了較為明確的市場規(guī)則，但相關(guān)規(guī)則只著眼當下，無法長期適用。現(xiàn)存新能源配儲項目存在一定局限性：利用率不足，調(diào)用模式和收益模式仍有望完善。根據(jù)中電聯(lián)2022年12月發(fā)布的《新能源配儲能運行情況調(diào)研報告》，國內(nèi)新能源配儲項目調(diào)用率不足，至多棄電期間一天一充一放運行，個別項目存在僅部分儲能單元被調(diào)用、甚至基本不調(diào)用的情況，平均等效利用系數(shù)僅6.1%。該報告認為，國內(nèi)現(xiàn)存新能源配儲項目規(guī)模較小、裝機分散，且配置上未考慮風、光發(fā)電對配儲的差異性需求，導(dǎo)致可用性較差;加之收益模式尚不完善，回報機制不清晰，導(dǎo)致新能源企業(yè)對配儲項目的使用率并不高?？傮w來看，適合國內(nèi)儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展的市場機制和商業(yè)模式仍有待進一步探索。
3、技術(shù)風險
(1)儲能技術(shù)類型與應(yīng)用場景匹配性不強
電力系統(tǒng)發(fā)電、輸電、配電、用電各個環(huán)節(jié)對儲能技術(shù)都有需求，導(dǎo)致儲能技術(shù)應(yīng)用場景復(fù)雜、多樣，每個應(yīng)用場景對儲能技術(shù)的能量密度、功率特性、成本、壽命、啟動及響應(yīng)時間等特性要求存在差異。應(yīng)用場景的復(fù)雜性決定了單一儲能技術(shù)無法滿足電網(wǎng)對儲能技術(shù)的多樣需求。目前尚未有一種儲能技術(shù)能夠適用于各類場景，因此，需要針對各類特定需求場景開發(fā)、選用適用的儲能技術(shù)。
(2)儲能設(shè)備安全問題不容忽視
缺乏有效的安全標準規(guī)范，消防安全評估不足、預(yù)案措施缺位、項目系統(tǒng)集成水平低等原因增加了儲能電站安全風險。儲能電站的熱失控有可能印發(fā)系統(tǒng)連鎖反映事故，由電池熱失控引起的火宅很容易蔓延至變換器和線路等設(shè)備，影響區(qū)域供電可靠性。
目前國內(nèi)外發(fā)生了多起電化學儲能起火事件，包括韓國儲能電站火災(zāi)事故、特斯拉汽車起火事故和美國光熱電站火災(zāi)事故、江蘇儲能電站起火事故等，主要原因在于儲能在應(yīng)用于調(diào)頻等高頻次、高倍率充放電場景時，安全性會受到更嚴格的考驗。電力系統(tǒng)的安全關(guān)系國計民生，因此市場對儲能產(chǎn)品的安全性尤為關(guān)注，安全問題直接制約著儲能技術(shù)應(yīng)用甚至是儲能產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。
06 儲能行業(yè)發(fā)展建議
1、強化頂層設(shè)計和規(guī)劃引領(lǐng)，完善促進儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策
(1)強化頂層設(shè)計和規(guī)劃
結(jié)合能源轉(zhuǎn)型和碳中和目標要求，將儲能充分納入國家能源體系統(tǒng)籌規(guī)劃，明確優(yōu)先支持鋰電儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展。聚焦安全性、可靠性、綜合效率、壽命和成本等關(guān)鍵因素，加強頂層規(guī)劃設(shè)計，研究制定國家層面的儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略和中長期發(fā)展規(guī)劃。另外，由相關(guān)政府部門牽頭組織中國科學院、中國工程院、有關(guān)院校、行業(yè)組織和龍頭企業(yè)等技術(shù)力量，共同研究編制儲能技術(shù)路線圖，明確儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展總體技術(shù)思路、發(fā)展導(dǎo)向和技術(shù)路徑，為推動技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)發(fā)展指名方向，為完善政策措施提供權(quán)威技術(shù)支撐。
(2)完善促進儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策
首先，可借鑒美國、德國、日本、澳大利亞等補貼政策，研究設(shè)立包括但不限于專項資金支持、增值稅優(yōu)惠、所得稅抵免、投資補貼、電價補貼、貸款優(yōu)惠、產(chǎn)業(yè)發(fā)展基金等扶持政策。建議國家綠色發(fā)展基金等金融工具更多支持儲能產(chǎn)業(yè)。其次，結(jié)合我國電力市場建設(shè)情況，盡快在全國范圍明確儲能應(yīng)用的市場準入條件和主體地位，完善儲能相關(guān)巿場價格機制，探尋合理的價值實現(xiàn)方式和回報機制，逐步形成合理化的費用傳導(dǎo)機制，推動儲能充分參與電力市場。再次，可借鑒美國加州通過立法強制公用事業(yè)公司采購儲能設(shè)施的做法，在安全性、可靠性、運行效率和價值等得到充分論證的前提下，在某些領(lǐng)域強制推行儲能設(shè)施建設(shè)和運營。進一步明確和優(yōu)化項目備案和并網(wǎng)環(huán)節(jié)制度等工作流程，盡快出臺安全、環(huán)保等方面的監(jiān)管政策，防范安全和環(huán)境隱患。
2、加快建立新型儲能價格機制，探索多元商業(yè)模式
(1)建立和完善新型儲能價格機制
政府主管部門應(yīng)針對新型儲能產(chǎn)業(yè)的客觀發(fā)展階段，對儲能的購電價格、放電價格、輸配電價格以及結(jié)算方式等方面制定明確的交易電價政策，補償儲能所產(chǎn)生的經(jīng)濟效益和環(huán)境效益。現(xiàn)階段以激勵新型儲能技術(shù)及產(chǎn)業(yè)發(fā)展為主，為未來新型儲能發(fā)展做好政策研究儲備。在經(jīng)濟基礎(chǔ)較好、市場化程度高的地區(qū)，加快探索實施儲能容量電費機制?？紤]增加新的輔助服務(wù)品種，結(jié)合實際情況探討快速調(diào)頻、爬坡、慣量支撐、備用等各類輔助服務(wù)品種的設(shè)立。
(2)強化新型儲能獨立市場主體地位
基于新型儲能對于電力系統(tǒng)的容量支撐與調(diào)峰能力，以及應(yīng)急供電保障和延緩輸變電升級改造需求的能力，支持新型儲能作為獨立市場主體直接參與中長期交易、現(xiàn)貨和輔助服務(wù)等各類電力市場，使其能夠在各類市場中進行靈活交易，充分發(fā)揮其靈活性和系統(tǒng)價值。
(3)創(chuàng)新商業(yè)模式
基于新型儲能獨立市場主體地位，推動發(fā)展規(guī)?；毩δ芎凸蚕韮δ?，逐步取代新能源發(fā)電項目單獨配套的儲能項目，在條件具備的地區(qū)開展商業(yè)模式創(chuàng)新試點，結(jié)合不同技術(shù)路線和不同地區(qū)特點，從容量租賃費用、峰谷套利、輔助服務(wù)、容量電價補償?shù)确矫嫣剿餍滦蛢δ茼椖康内A利模式，積極引導(dǎo)社會資本的投入，推動新型儲能產(chǎn)業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。管理部門和市場參與者，應(yīng)有足夠的信心和耐心，支持各種商業(yè)模式探索和發(fā)展。
3、因地制宜發(fā)展新型儲能，分類制定各項標準
(1)因地制宜推動新型儲能良性發(fā)展
各地應(yīng)以實際需求為導(dǎo)向，開展新型儲能產(chǎn)業(yè)頂層設(shè)計，統(tǒng)籌規(guī)劃新型儲能建設(shè)規(guī)模、建設(shè)標準和空間布局，避免無效投資和重復(fù)投資，杜絕因政策與市場不配套引發(fā)的資源浪費和以次充好等惡劣現(xiàn)象，政府主管部門應(yīng)加快新型儲能項目的監(jiān)管體系建設(shè)，加強對儲能裝置生產(chǎn)、檢測認證、建設(shè)安裝和運營的質(zhì)量監(jiān)督和安全監(jiān)管，確保有效投資和行業(yè)的健康發(fā)展。
(2)加快新型儲能標準體系建設(shè)
來源：融中財經(jīng)
評論